Разница между хедж-фондом и взаимным фондом

• 2019

Хедж-фонды и паевые инвестиционные фонды являются двумя популярными объединенными инвестиционными инструментами, в которых ряд инвесторов доверяют свои деньги управляющему фондом, который вкладывает их в различные виды публично торгуемых ценных бумаг. Паевой инвестиционный фонд - это инвестиция, которая дает инвестору возможность инвестировать в диверсифицированную и профессионально управляемую корзину ценных бумаг при сравнительно низкой стоимости.

С другой стороны, хедж-фонды - это не что иное, как незарегистрированные частные инвестиции. который использует разнообразные методы торговли и вкладывает деньги в ценные бумаги, представляющие различные риски.

Основное различие между двумя инвестиционными направлениями заключается в том, что, хотя взаимный фонд ищет относительную доходность, абсолютные доходы преследуются хедж-фондами. В этой статье вы можете найти важные различия между хедж-фондом и взаимным фондом, так что прочитайте.

Сравнительная таблица

Основа для сравнения	Хедж-фонд	Взаимный фонд
Имея в виду	Хедж-фонд представляет собой портфель инвестиций, в который лишь немногие квалифицированные состоятельные инвесторы объединяют свои деньги для покупки активов.	Доверительный фонд, где сбережения нескольких инвесторов объединяются для приобретения диверсифицированной корзины ценных бумаг по низкой цене, известен как Взаимный фонд.
Вернуть	абсолют	Родственник
управление	Агрессивно управляемый.	Сравнительно менее агрессивно управляемый.
Владельцы	Мало	тысячи
Тип инвестора	Пенсионный фонд, благотворительный фонд, состоятельные физические лица.	Розничные инвесторы
регулирование	Меньше регулирования	Строго регулируется SEBI
сборы	Производительность основана.	На основании процентного соотношения активов в управлении.
Право собственности на управляющего фондом	существенный	Не-содержательное
прозрачность	Информация предоставляется только инвесторам.	Годовые отчеты публикуются и полугодовое раскрытие результатов деятельности активов.

Определение хедж-фонда

Частный портфель инвестиций, который использует передовые стратегии управления инвестициями и рисками для получения хорошей прибыли, известен как хедж-фонд. Фонд допускает только ограниченное количество аккредитованных инвесторов, которые объединяют свои деньги с управляющим фондом, которые вкладывают деньги в различные виды активов. Управляющий фондом взимает комиссию за управление фондами, которая зависит от прибыли, полученной от активов фонда.

Хедж-фонд - это инвестиционное партнерство, в которое могут инвестировать средства только несколько состоятельных инвесторов. Минимальная сумма первоначальных вложений в фонд относительно высока. Фонд освобожден от строгих правил. Фактор риска очень высок в хедж-фондах, поэтому управляющий фондом использует агрессивные стратегии, такие как продажа коротких позиций, опцион на продажу, инвестиции в ценные бумаги с большой скидкой или ожидание определенного события и т. Д. Однако фонд использует те финансовые инструменты, которые минимизируют Риск и повысить доходность.

Определение взаимного фонда

Под термином «взаимный фонд» мы понимаем инвестиционный инструмент, в котором ряд инвесторов объединяют свои ресурсы для достижения общей цели, установленной фондом. Инвесторы собирают и объединяют свои деньги с управляющим фондом, который использует этот фонд для инвестирования в диверсифицированную корзину ценных бумаг на рынке капитала, такую ​​как акции, облигации и другие торгуемые товары.

Управляющий фондом является портфельным экспертом и следит за эффективным управлением и контролем фонда. Управляющий взимает комиссию за управление фондом, которая зависит от стоимости активов фонда.

Инвесторы в фонд имеют долю участия в активах паевого инвестиционного фонда, где доля собственности зависит от средств, внесенных каждым инвестором. Доход от взаимного фонда зависит от его эффективности: если значение возрастает, доход увеличивается, а в обратном случае доход может упасть. Чистый доход и прирост капитала распределяются между владельцами паев пропорционально их капиталу.

Ключевые различия между хедж-фондом и взаимным фондом

Разница между хедж-фондом и взаимным фондом может быть четко определена на следующих основаниях:

1. Хедж-фонд описывается как портфельная инвестиция, при которой только нескольким аккредитованным инвесторам разрешается объединять свои деньги для покупки активов. Взаимные фонды - это профессионально управляемый инвестиционный инструмент, в котором средства, собранные у нескольких инвесторов, объединяются для приобретения ценных бумаг.
2. Хедж-фонды стремятся получить абсолютную прибыль. И наоборот, взаимные фонды стремятся получить относительную отдачу от инвестиций в ценные бумаги.
3. Хедж-фонды управляются агрессивно, где для получения хорошей прибыли используются передовые методы управления инвестициями и рисками, чего нельзя сказать о взаимных фондах.
4. Владельцы взаимного фонда многочисленны, то есть могут быть тысячи владельцев взаимного фонда. Тем не менее, владельцы хедж-фондов ограничены в количестве.
5. Если говорить о типе инвесторов, то инвесторы хедж-фондов - это высокодоходные инвесторы. С другой стороны, взаимный фонд имеет мелких и розничных инвесторов.
6. Хедж-фонды слабо регулируются, тогда как взаимные фонды строго регулируются Советом по ценным бумагам Индии (SEBI).
7. Плата за управление зависит от процента активов, управляемых во взаимных фондах. В отличие от хедж-фондов, где комиссионные за управление основаны на производительности активов.
8. В хедж-фондах управляющий фондом также владеет значительной долей собственности. В отличие от взаимных фондов, где управляющий фондом не имеет существенного интереса.
9. Во взаимных фондах отчеты публикуются ежегодно, а раскрытие информации об активах производится каждые полгода. В отличие от хедж-фондов, где информация предоставляется только инвесторам, и публичное раскрытие информации не происходит.

Заключение

Если вы любитель рынка капитала и хотите инвестировать в один из этих двух фондов, то вы можете сделать выбор в соответствии со своими ресурсами. Если у вас большая сумма денег, вы можете пойти на хедж-фонды, тогда как, если сумма ваших инвестиций невелика, вы можете выбрать взаимные фонды.